楓樹林投資心得分享

106-04-10 106年04月份投資組合

 

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資金配置
 
持股比率：69.50%
台幣活存：  9.34%
台幣定存：19.87%
美元定存：  1.29% (30.728)
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長期投資-投資組合
選股模式：價值成長型企業
操作策略：股價<價值    
投資目的：賺價差及股息
中國Ａ股____3.98%(持股83.12%)
1702南僑____2.72%__65.0   食品
5312寶島科__1.55%__74.0   服飾
6195詩肯____2.22%__53.0   居住
5306桂盟____3.23%_127.5   交通
6605帝寶____3.48%__83.0   交通
4536拓凱____4.15%__99.0   育樂
5871F-中租 __2.05%__49.0   金融
2474可成____4.78%_285.0   電子
6230超眾____1.80%_143.0   電子
 
小計：29.96%
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長期持有-投資組合
選股模式：價值型企業
操作策略 ：股價<價值    
投資目的 ：賺股息為主
1521大億____3.39%__81.0   交通
9941裕融___21.41%__72.0   交通
5876上海銀__3.64%__29.0   金融
3036文曄___11.10%__44.25 電子
 
小計：39.54%
 
註：持股成本是原始買進的平均成本
股利股息均不用來降低持股成本
(股利算未實現獲利,股息算已實現獲利)
為方便記帳,平均成本一律四捨五入取整數
 
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當年度累積投報率
 
*扣除提列今明年費用後的
實質已實現報酬率或者
現金股息報酬率
 
累計投資組合106年度到
04/10為止年累積報酬率
(以期初股本為基準)
 
未實現報酬率
以04/10收盤價計算
 
已實現報酬率：       3.69%(不含股息)
*已實現報酬率：     3.69%(不含股息)
現金股息報酬率：   3.84%(預估)
*現金股息報酬率： 3.84%(預估)
未實現報酬率：       6.81%(含股票股利)
 
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投資決策：
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長期投資標的檢視QOQ獲利
中國Ａ股：加碼買進
1702南僑：持股續抱
5312寶島科：獲利減碼1/2
6195詩肯：買進
4557F-永新：獲利出清
5306桂盟：持股續抱
6605帝寶：買進
4536拓凱：持股續抱
5871F-中租：獲利減碼1/6
2354鴻準：買進,獲利出清
2474可成：買進
6230超眾：獲利減碼7/10
 
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長期持有標的檢視YOY獲利
1521大億：買進
9941裕融：獲利減碼2/7
5876上海銀：持股續抱
3036文曄：加碼買進
6224聚鼎：獲利出清
 
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決策說明：
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價差交易-投資組合
選股模式：投機型企業
操作策略：股價低估    
投資目的：賺價差及股息
600741華域汽車 ____16.92%    交通
601398工商銀行 _____4.57%    金融
 
小計：21.49%
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長期持有-投資組合
選股模式：價值型企業
操作策略 ：股價<價值    
投資目的 ：賺股息為主
600104上汽集團 ____61.63%    交通
 
小計：61.63%
 
600741華域汽車
加碼買進

 

連3年獲利年增超過2位數
連3年股息大幅成長
但股價幾乎沒漲,故再加碼買進

 

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(1).1702南僑
持股續抱

 

 

 

 

(2).5312寶島科
獲利減碼1/2持股
累計減碼1/2持股,剩下1/2持股
實現獲利

 

 

但由於今年3月營收優於預期
1~3月累積營收亦優於預期
故保留1/2持股,待第一季季報
公布後,再決定去留

 

(3).6195詩肯
買進,建立基本持股

 

去年第四季營收及獲利回升
今年1~3月營收及累積營收都回升
故買進

 

 

 

 

 

 

 

(5).5306桂盟
持股續抱

 

3月營收優於預期
1~3月累積營收亦優於預期
預計參與除權息

 

 

 

 

(7).4536拓凱
持股續抱

 

2月營收符合預期
雖然1~2月累積營收略為衰退
但3月營收已轉正且帶動
1~3月累積營收同步轉正

 

股價不知何故跌跌不休
快跌回成本,但決定持股續抱
預計參與除權息

 

 

 

 

 

 

(9).2354鴻準
獲利出清持股

 

把2354換到2474可成
蘋果公布iPhone8供應鏈名單
2354鴻準意外被踢出名單外
反而2474可成獨拿小尺寸訂單
故將2354鴻準轉換為2474可成

 

(10).2474可成
買進,建立基本持股

 

2354鴻準之換股

 

第一季營收非常難看
照理該賣的,但第一季營收爛
是合理的,想買iPhone8的人
就不會去買iPhone7及三星的S8
這剛好就可以解釋為何6230超眾
營收也這麼差的原因

 

為何三星的粉絲不買三星的S8
要去買iPhone8,因為粉絲不想冒險
萬一電池又爆炸就麻煩了

 

(註：6230超眾是蘋果概念股但
不是iPhone概念股,大家知道差別在那
6230超眾之所以是蘋果概念股是因為
有替蘋果的NB及平板代工散熱模組
但卻沒有替蘋果的手機iPhone代工
散熱模組,6230超眾只替三星手機代工
散熱模組)

 

(11).6230超眾
獲利減碼7/10持股
累計減碼7/10持股,剩下3/10持股
實現獲利

 

2月營收低於預期
且1~2累積營收亦低於預期
故獲利減碼

 

沒想到留下3/10持股想等看看
有沒有轉機,結果3月營收更爛
所以決定明天開盤就要停損了
果然沒有遵守操作紀律是錯的

 

(12).1521大億
買進,建立基本持股

 

去年獲利成長,股息成長
但今年1~2月營收衰退
故股價被壓在80元左右
高配息,可補減碼9941裕融後
股息大幅減少的缺口

 

 

 

 

 

 

(14).5876上海銀
持股續抱

 

3月營收優於預期
1~3月累積營收亦優於預期
故持股續抱,預計參與除權息

 

 

 

(16).6224聚鼎
獲利出清持股
實現獲利

 

去年第四季獲利並沒有出現
營收衰退,獲利成長的奇蹟
故決定趁昨晚公布股利政策的利多
(獲利大幅衰退,但配息逆勢增加)
獲利出清持股

 

 

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現階段投資策略
1.長期投資
因為去年11~12月
股市有不小的回檔
故區間操作策略改為
長線波段的策略
 
2.長期持有
若業績沒變壞
則長期持有領息
 
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指數看法
 
保持審慎樂觀的心態
但不預設多空立場,因為
每次黑天鵝出現都是出乎意外的
 
果然就如同我的預期
股市沒有在第一季上萬點

 

我認為如果真要上萬點
時機點會在第一季季報
公布(5/15)前後或者下半年
或者根本不會上萬點

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個人見解，僅供參考
不做為任何投資進出的建議
網友進出須有個人看法
和自負盈虧之責